Kathrein Global Enterprise

Fondsreport per 07.01.2021

Der Kathrein Global Enterprise ist ein Aktienfonds und strebt als Anlageziel langfristiges Kapitalwachstum unter Inkaufnahme höherer (kurzfristiger) Risiken an. Der Aktienfonds investiert zumindest 51 vH des Fondsvermögens in Aktien oder Aktien gleichwertige Wertpapiere von Unternehmen, die ihren Sitz oder Tätigkeitsschwerpunkt in Nordamerika, Europa oder anderen entwickelten Ländern haben. Zusätzlich kann auch in andere Wertpapiere, in u. a. von Staaten, supranationalen Emittenten und/oder Unternehmen emittierte Anleihen und Geldmarktinstrumente sowie in Sicht- und kündbare Einlagen veranlagt werden. Der Fonds wird aktiv verwaltet und ist nicht durch eine Benchmark eingeschränkt. Derivative Instrumente dürfen nicht eingesetzt werden.

Kenndaten

ISIN T: AT0000A0Y0Z3
A: AT0000A0Y0Y6
Rechenwert T: 146,10 EUR
A: 116,83 EUR
Fondsbeginn 15.02.2013
AO-Ertrag -0,66 EUR
O-Ertrag 1,54 EUR
Fondsvolumen 28.938.247,80 EUR
Ausschüttung 10,03 EUR (ab 15.03.)
Rechenjahr 1.12.-30.11.
Laufende Kosten** 1.4

Performance (07.01.2016 - 07.01.2021)

Quelle: Depotbank (Raiffeisen Bank International AG), Cyberfinancials Datenkommunikation GmbH

Wertentwicklung

Monat 1,66%
YTD 1,69%
1 Jahr -8,86%
2 Jahre (p.a.) 1,80%
3 Jahre (p.a.) 0,01%
5 Jahre (p.a.) 3,69%
10 Jahre (p.a.) nichtrelevant
seit Auflage (p.a.) 5,80%

Kennzahlen

Sharpe Ratio* 0,58
Max. DrawDown -25,98%
Volatilität 10,21%

Asset Allocation (Wertpapierstruktur)

Quelle: Depotbank (Raiffeisen Bank International AG)
JERONIMO MARTINS SGPS S.A._Acçíes Nominativas EO 1 9,22 %
LONZA GROUP AG_Namens-Aktien SF 1 7,17 %
NIPPON TEL. AND TEL. CORP._Registered Shares o.N. 6,69 %
VERIZON COMMUNICATIONS INC._Registered Shares DL - 10 6,34 %
KDDI CORP._Registered Shares o.N. 5,48 %
AIR LIQUIDE-SA ET.EXPL.P.G.CL._Actions Port. EO 5 50 4,96 %
SWISSCOM AG_Namens-Aktien SF 1 4,50 %
KERRY GROUP PLC_Registered Shares A EO - 125 4,48 %
Telia Company AB_Namn-Aktier SK 3 20 4,40 %
Walmart Inc._Registered Shares DL - 10 4,39 %
Koninklijke DSM N.V._Aandelen op naam EO 1 50 3,97 %
TOYO SUISAN KAISHA LTD._Registered Shares o.N. 3,84 %
CME Group Inc._Registered Shares DL- 01 3,42 %
Electric Power Dev. Co. Ltd._Registered Shares o.N. 3,17 %
TOKYO GAS CO. LTD._Registered Shares o.N. 3,14 %
BEIERSDORF AG_Inhaber-Aktien o.N. 2,67 %
Wolters Kluwer N.V._Aandelen op naam EO - 12 2,15 %
NH Foods Ltd._Registered Shares o.N. 1,93 %
Orange S.A._Actions Port. EO 4 1,86 %
CANADIAN UTILITIES LTD._Reg.Shs Cl.A (Non Voting) o.N. 1,84 %
Sonstige 14,35 %
Die Performance wird entsprechend der OeKB-Methode, basierend auf Daten der Depotbank, berechnet (bei der Aussetzung der Auszahlung des Rückgabepreises unter Rückgriff auf allfällige, indikative Werte). Bei der Berechnung der Wertentwicklung wird der Ausgabeaufschlag (maximal 3,50% des investierten Betrages) nicht berücksichtigt. Dieser wirkt sich bei Berücksichtigung in Abhängigkeit der konkreten Höhe entsprechend mindernd auf die Wertentwicklung aus. Performanceergebnisse der Vergangenheit lassen keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung des Fonds zu. Die Kurse der Vermögenswerte im Fonds (insbesondere der Aktien) können erheblich schwanken, auch Kapitalverlust kann nicht ausgeschlossen werden. Aufgrund der Anlage in Fremdwährungen kann der Fondsanteil durch Wechselkursänderungen belastet werden. *Sharpe Ratio: Diese Kennzahl setzt die historische Rendite über Geldmarkt ins Verhältnis zur ihrer historischen Volatilität. Je höher die Kennzahl ausfällt, desto höher ist die Kompensation für das eingegangene Risiko.

Kommentar des Portfoliomanagers per Dezember 2020

Im Dezember 2020 lösten sich einige der großen politischen Probleme noch rechtzeitig vor Jahresende. Die EU konnte einen gemeinsamen Beschluss über den 750 Milliarden schweren EU-NextGeneration-Fonds erzielen. Weiters konnte in letzter Minute doch noch einen Post-Brexit-Deal mit Großbritannien unterschrieben werden. Auch die ersten Impfungen wurden bereits durchgeführt. Die OPEC traf die Entscheidung die Ölfördermenge ab Jänner leicht anzuheben, nachdem sich der Ölpreis bei etwa 50 USD stabilisiert hatte und die Erwartungen für die Weltwirtschaft zunehmend positiv sind. Die Rendite spanischer zehnjähriger Staatsanleihen fiel erstmals unter null Prozent. Die Rendite der deutschen zehnjährigen Staatsanleihen handelte in einer engen Trandingrange und schloss mit -0,57% am selben Niveau wie zu Monatsbeginn. Die Aktienmärkte waren tendenziell positiv und konnten zumeist im Bereich zwischen ein und fünf Prozent zulegen. Einzelne Ausreißer - wie auch der ATX - lagen beim Zuwachs sogar einiges darüber. Auch der Euro konnte sich weiter behaupten gegen die meisten Währungen - gegenüber dem USD stieg er um rund drei Prozent. Gold konnte die Schwäche des Novembers wettmachen und schloss zu Jahresende knapp unter 1900 USD.
** 'Laufende Kosten' beinhalten die Verwaltungsvergütung und alle Gebühren, die im vergangenen Jahr erhoben wurden. Transaktionskosten und erfolgsabhängige Gebühren sind nicht Bestandteil der 'Laufenden Kosten'. Die 'Laufenden Kosten' können von Jahr zu Jahr voneinander abweichen. Der Jahresbericht des Fonds für jedes Geschäftsjahr enthält Einzelheiten zu den genauen berechneten Kosten (Unterpunkt 'Aufwendungen').
Diese Unterlage ist eine Werbemitteilung und kein Anbot oder eine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf eines Finanzinstruments. Der veröffentlichte Prospekt sowie das Kundeninformationsdokument (Wesentliche Anlegerinformation, KID) dieses Investmentfonds stehen dem Interessenten in deutscher Sprache unter www.rcm.at, sowie bei Kathrein Privatbank Aktiengesellschaft zur Verfügung. Für die Richtigkeit der Daten kann trotz sorgfältiger Recherche und Erfassung keine Haftung oder Garantie übernommen werden.