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Die Veranlagungsstrategie des Fonds hat das Ziel, Vermögen in ökonomischen Extrem-Szenarien wie Währungskrisen und -reformen, Hyperinflation, Staatsbankrott und Konjunkturrückgängen ("Depression") besser als mit herkömmlichen Veranlagungsstrukturen zu erhalten. Die gewählte Zusammensetzung des Portfolios basiert auf einer Untersuchung unterschiedlicher Wertpapierklassen in historisch vergleichbaren Krisen. In einigen Extrem-Szenarien können bestimmte Anlagekategorien Verluste abfedern, jedoch nicht zur Gänze vermeiden.
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ISIN:
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T: AT0000A0LQC9 | A:AT0000A0LQB1
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Rechenwert:
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T: 103,41 | A: 101,93 EUR
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Fondsbeginn:
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30.12.2010
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ao-Ertrag:
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0,63 EUR
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o-Ertrag:
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-0,14 EUR
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Fondsvolumen:
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7.520.576,04 EUR
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Ausschüttung:
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0,00 EUR (01.04.2013)
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Rechenjahr:
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01.02.-31.01.
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Laufende Kosten:
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1.64
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Performance (30.12.2010 - 13.05.2013)
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Quelle: Depotbank Raiffeisen Bank International AG
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Wertentwicklung
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Monat
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-0,02
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seit Jahresanfang
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0,71
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%
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1 Jahre
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3,70
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%
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2 Jahre (p.a.)
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3,52
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%
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3 Jahre (p.a.)
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-
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5 Jahre (p.a.)
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-
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seit Auflage (p.a.)
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1,60
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%
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Kennzahlen
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Sharpe Ratio
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0,05
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Max. Drawdown
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-7,69
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%
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Volatilität (in % p.a.)
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5,88
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%
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Asset Allocation (Wertpapierstruktur)
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Anleihen
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55,19 %
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Raiff.-Global-Fundam.-Rent (I) T
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15,15 %
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Kathrein Euro Infl.Linked.Bd R (T)
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14,94 %
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Kathrein Euro Core Govern. B.R (T)
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9,97 %
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JPM Fds-Em.Mark.Loc.Curr.Debt
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9,11 %
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HCM Eurasian Pearls (I)
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6,03 %
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Aktien
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21,36 %
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Russell Inv.-Emerging Mkts Eq.
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7,21 %
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iS.II-iS.FTSE EP./Na.D.M.P.Y.
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7,17 %
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HCM Aktien Global
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6,98 %
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Sonstige
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3,18 %
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Source M.-LGIM Div.Comm.So.ETF
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3,18 %
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Die Wertentwicklung wird entsprechend der OeKB-Methode basierend auf Daten der Depotbank berechnet. Bei der Wertentwicklung werden individuelle Kosten, und zwar der Ausgabeaufschlag (max. 5% des investierten Betrages) nicht berücksichtigt. Diese wirken sich bei der Berücksichtigung in Abhängigkeit von der konkreten Höhe entsprechend mindern auf die Wertentwicklung aus. Performanceergebnisse der Vergangenheit lassen keine Rückschlüsse auf zukünftige Entwicklung eines Fonds zu. Alle Angaben ohne Gewähr.
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Kommentar des Portfolio Managers per April 2013
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Nachdem die US-Wirtschaft überraschend schwungvoll in das Jahr 2013 gestartet war, zeigten die März-Daten zunehmend Spuren der Steuererhöhungen und Kürzungen der Staatsausgaben. An dem Gesamturteil, dass die Wirtschaft die Belastungen relativ gut weggesteckt hatte, änderte dies aber wenig. In Europa bekam die Hoffnung auf eine Belebung im zweiten Halbjahr durch den neuerlichen Rückgang der wichtigsten Frühindikatoren einen deutlichen Dämpfer. Die Arbeitslosigkeit stieg im Euro-Raum auf 12% an und verzeichnete damit einen neuen Rekordwert. Das Thema Zypern konnte die Märkte nicht mehr weiter beunruhigen, doch rückten nun die Probleme des slowenischen Bankensektors in den Vordergrund. Die Inflationsraten sanken in den USA auf 1,5% und in der Euro-Zone auf 1,7%. Der Internationale Währungsfonds senkte seine Wachstumsprognosen für die Euro-Zone auf -0,3% und für die USA auf 1,9%. Die Renditen italienischer Staatsanleihen fielen erstmals seit 2010 unter 4% und spiegeln damit die positive Stimmung an der Euro-Peripherie wider. Ende April konnte man sich in Italien auf eine große Koalition unter der Führung Enrico Lettas einigen.
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